As melhores plataformas P2P da Europa em 2026: as sete mais bem avaliadas

Quem procura a melhor plataforma P2P da Europa encontra sobretudo listas ordenadas pela taxa de juro mais alta. Nós fazemos o contrário: a nossa pontuação mede a probabilidade de recuperar o seu dinheiro. Das 25 plataformas que analisamos, sete têm 6,0 ou mais em 10. As sete são licenciadas na UE e publicam contas auditadas.

Isso não torna nenhuma delas isenta de risco, e a ordem não é um ranking de rentabilidade. Cada uma das sete faz algo particularmente bem e adequa-se a um tipo diferente de investidor. Aqui estão, da pontuação mais alta para a mais baixa.

O que «melhor» significa aqui

A nossa pontuação de segurança (0–10) pondera seis fatores, aproximadamente na proporção de quantas vezes cada um custou dinheiro aos investidores desde 2020:

• Regulação (30 %): licença de empresa de investimento ou licença europeia de financiamento colaborativo (ECSPR), e se existe indemnização ao investidor.
• Historial (25 %): anos de atividade, o que correu mal e se os investidores foram ressarcidos.
• Transparência (15 %): contas auditadas, dados empréstimo a empréstimo e números de recuperação.
• Liquidez (15 %): se é possível sair antes do vencimento.
• Concentração (10 %): quanto depende de um único credor ou grupo.
• Rentabilidade sensata (5 %): uma taxa anunciada muito alta conta contra a plataforma, não a favor.

Cinco das sete — Mintos, Debitum, Indemo, Nectaro e Twino — são empresas de investimento supervisionadas pelo Latvijas Banka, pelo que se aplica o sistema letão de indemnização ao investidor, até 20.000 €, se a própria plataforma não conseguir devolver o seu dinheiro. A EstateGuru e a Lande têm licenças ECSPR de financiamento colaborativo. O método completo está na nossa página de metodologia.

Qual se adequa a si

• Uma conta diversificada como núcleo: Mintos.
• Empréstimos imobiliários com uma hipoteca por trás de cada um: EstateGuru.
• Empréstimos agrícolas com um rácio empréstimo-valor baixo: Lande.
• Empréstimos a empresas: Debitum.
• Algo diferente, dívidas hipotecárias espanholas com desconto: Indemo.
• Um pequeno complemento licenciado em crédito ao consumo: Nectaro ou Twino.

1. Mintos — pontuação 7,6

A Mintos é a plataforma com a nossa pontuação mais alta. A AS Mintos Marketplace tem licença MiFID de empresa de investimento do Latvijas Banka desde 17 de agosto de 2021 e mantém os ativos dos clientes separados dos seus.

• Diversificação numa só conta. Muitas entidades de crédito em vários países.
• Transparente sobre os anos maus. A Mintos publica a rentabilidade líquida e as taxas de perda de todos os anos desde 2015, incluindo os −1,2 % de 2022.
• Um mercado secundário que funciona. Já foram vendidos nele 468 milhões de euros, e os títulos em dia vendem-se normalmente em poucos dias.
• Taxa claramente identificada. Os 10,28 % apresentados são a taxa de juro média atual; o mínimo é de 50 €.

Bom saber: a recompra é dada por cada entidade de crédito, e a indemnização ao investidor não cobre incumprimentos dos credores — a Nera Capital está com pagamentos em atraso desde abril de 2026. O Core Loans custa 0,39 % ao ano e as vendas no mercado secundário 0,85 %.

2. EstateGuru — pontuação 7,1

A EstateGuru concede empréstimos desde 2014 e tem licença ECSPR da autoridade estónia Finantsinspektsioon desde 8 de maio de 2023.

• Uma hipoteca por trás de cada empréstimo, detida para os investidores por um agente de garantias independente, na maioria de primeiro grau.
• Números invulgarmente abertos. Taxas de incumprimento anuais, montantes recuperados e prazos de recuperação, incluindo os anos maus; foram recuperados 70 milhões de euros de capital de empréstimos em incumprimento.
• Foco no Báltico. Desde 2023 a EstateGuru só empresta na Estónia, Letónia e Lituânia, e reporta 97 % dos 275 milhões de euros aí emprestados como reembolsados ou em dia.
• Uma saída mais barata. A comissão do vendedor no mercado secundário desceu de 3 % para 1 % em novembro de 2025.

Bom saber: uma hipoteca muda a forma como uma perda acontece, não a impede. Pela contagem da própria EstateGuru, 20,14 % dos empréstimos entraram em incumprimento em 2025. As comissões incluem 0,083 % por mês sobre o dinheiro investido e 3 € por levantamento. Os 9,32 % apresentados são a rentabilidade histórica média.

3. Lande — pontuação 7,0

A Lande empresta a explorações agrícolas, e a maioria dos novos empréstimos está garantida por terrenos ou maquinaria, com um rácio empréstimo-valor médio de 41 %. A SIA LANDE Platform tem uma licença europeia de financiamento colaborativo do Latvijas Banka desde 7 de fevereiro de 2024.

• Sem comissões para o investidor, incluindo nas vendas no mercado secundário.
• Lucrativa e auditada. A Lande teve um lucro de 206.485 € em 2025, com uma opinião de auditoria sem reservas.
• Relatórios mensais detalhados com os atrasos por tipo de garantia e por país.
• Outros fatores. Os empréstimos agrícolas dependem das colheitas e do valor da terra, não do consumo.

Bom saber: não há recompra, a execução por via judicial é lenta e, a 21 de setembro de 2026, cerca de 27 % do montante ainda não reembolsado estava em atraso ou em incumprimento. Os 11,2 % apresentados são a taxa de juro média, não a rentabilidade após perdas.

4. Debitum — pontuação 6,9

A Debitum é uma das poucas plataformas de empréstimos a empresas com licença completa de empresa de investimento: a SIA DN Operator está autorizada pelo Latvijas Banka desde 21 de setembro de 2021.

• Indemnização ao investidor. Se a própria Debitum não conseguisse devolver os ativos dos clientes, o sistema letão cobre 90 % da perda, até 20.000 €.
• Sem comissões para o investidor em depósitos, levantamentos ou investimentos, e um mínimo de 10 €.
• Lucrativa. O operador reportou um lucro líquido de cerca de 507.000 € em 2025, auditado pela BDO.
• Empréstimos a empresas — uma exposição diferente da maioria das plataformas de crédito ao consumo. Os 11,5 % apresentados são a média histórica indicada pela Debitum.

Bom saber: não há mercado secundário, por isso o dinheiro fica investido até ao vencimento. Um único emitente, o Latvian Forest Development Fund, representava uma estimativa de 65–86 % dos investimentos ativos na primavera de 2026, por isso verifique essa concentração antes de investir.

5. Indemo — pontuação 6,6

A Indemo oferece algo que nenhuma das outras oferece: dívidas hipotecárias espanholas compradas com desconto, com cada Note ligada a uma dívida. A Indemo SIA tem licença MiFID de empresa de investimento do Latvijas Banka desde 15 de novembro de 2022.

• Licenciada, com indemnização até 20.000 € se a Indemo não devolver o seu dinheiro ou as suas Notes.
• Contas auditadas publicadas para todos os anos desde 2022, com uma opinião sem reservas em 2025.
• Uma almofada incorporada. As dívidas são compradas abaixo do montante reclamado, o que deixa margem para custos de recuperação e para um mercado imobiliário mais fraco antes de os investidores perderem capital.
• A partir de 10 €, sem comissões de depósito, investimento ou levantamento.

Bom saber: está a comprar um processo legal de recuperação sem juros intermédios, sem mercado secundário e sem saída antecipada, e os prazos dependem dos tribunais e devedores espanhóis. A 21 de setembro de 2026 tinham regressado 4,7 milhões de euros dos 38,0 milhões investidos. Os 15,1 % apresentados são o objetivo do cenário moderado da própria Indemo, não uma rentabilidade obtida.

6. Nectaro — pontuação 6,1

A Nectaro é jovem — a plataforma foi lançada em outubro de 2023 —, mas tem uma base legal sólida: a SIA Nectaro tem licença de empresa de investimento do Latvijas Banka desde 29 de março de 2023.

• Prospetos aprovados. As Notes são emitidas ao abrigo de prospetos de base aprovados pelo Latvijas Banka, com um documento de informação fundamental que explica os riscos com clareza.
• Auditada. As contas de 2025 têm uma opinião sem reservas da BDO Assurance.
• Indemnização ao investidor de 90 %, até 20.000 €, se a própria Nectaro falir.
• Sem comissões para o investidor no seu preçário, e os investidores particulares da UE/EEE podem ter retenção na fonte de 5 %.

Bom saber: todas as entidades de crédito pertencem ao grupo Dyninno, e a recompra e a garantia da empresa-mãe vêm desse mesmo grupo. A plataforma teve um prejuízo de 1,43 milhões de euros em 2025 e não tem mercado secundário. Os 14 % apresentados são um máximo anunciado.

7. Twino — pontuação 6,1

A Twino funciona desde 2015 e publica contas auditadas todos os anos desde 2015–2016. A AS TWINO Investments tem licença de empresa de investimento do Latvijas Banka desde 31 de agosto de 2021.

• A partir de 1 €, com investimento, depósitos e levantamentos no EEE gratuitos.
• Resolveu um caso difícil. Todo o capital e juros dos seus empréstimos russos congelados foram pagos até 5 de agosto de 2026.
• Indemnização ao investidor até 20.000 € se a própria Twino falir.
• Dois produtos simples. Títulos a prazo fixo anunciados a 8,5–12 % e o FLEXI a 6 % fixos, com levantamentos sujeitos a liquidez, até 10.000 € por investidor.

Bom saber: hoje todos os produtos da Twino financiam um único credor polaco do mesmo grupo, a Fincard (NetCredit), que a autoridade polaca do consumidor UOKiK acusou em junho de 2026 por causa das comissões do cartão. Não há recompra nos títulos atuais, e pode aplicar-se uma comissão de inatividade de 10 € por mês após seis meses sem novos investimentos.

Distribuir em vez de escolher só uma

Mesmo na plataforma mais bem pontuada um credor pode falhar. Muitos investidores mantêm uma conta diversificada, como a Mintos, como núcleo e acrescentam uma ou duas plataformas com outro tipo de mutuário — imobiliário, terrenos agrícolas ou empresas —, para que nenhuma plataforma carregue tudo.

Antes de investir

1. 1Compare o que é comparável. Identificamos cada taxa como média, máximo anunciado ou objetivo. Nenhuma delas é o que lhe fica após incumprimentos, comissões e impostos; a nossa calculadora de rentabilidade líquida ajuda a estimá-lo. O que cada plataforma licenciada cobra por depósitos, levantamentos e venda antecipada está comparado no nosso guia de comissões do crowdlending.
2. 2Veja cada plataforma: Mintos, EstateGuru, Lande, Debitum, Indemo, Nectaro e Twino.
3. 3Veja o quadro completo. A nossa comparação de plataformas lista as 25 plataformas com as suas pontuações.

O crowdlending não é uma conta poupança: não há fundo de garantia de depósitos, a rentabilidade não é garantida e pode perder dinheiro. A indemnização ao investidor cobre a falência da plataforma, não os empréstimos que correm mal. O nosso guia de riscos explica como.

Fontes

• Mintos: informação legal e licença, estatísticas, rentabilidade histórica, comissões, atualização sobre as Nera Notes, junho de 2026
• EstateGuru: estatísticas, licença, recuperações, meados de 2026, preçário, comissões mais baixas no mercado secundário
• Lande: registo do Latvijas Banka, estatísticas, relatório anual 2025, comissões do mercado secundário
• Debitum: registo do Latvijas Banka, proteção do investidor, comissões de depósito, LFDF e Debitum em 2025
• Indemo: registo do Latvijas Banka, relatórios financeiros, investimentos em dívida com desconto, perguntas frequentes
• Nectaro: registo do Latvijas Banka, proteção do investidor, relatório anual 2025, preçário, entidades de crédito
• Twino: registo do Latvijas Banka, proteção do investidor, comissões, FLEXI, recuperação dos empréstimos russos, acusações da UOKiK (Prawo.pl)
• As pontuações e os restantes números vêm das nossas análises de cada plataforma, que indicam as suas próprias fontes.